BNM: Sectorul bancar din Moldova are un nivel suficient de rezistență la riscuri
Acest lucru este menționat în Raportul Băncii Naționale a Moldovei privind evaluarea stabilității financiare în trimestrul II al anului 2025. După cum se menționează, pe baza rezultatelor analizelor și studiilor efectuate la sfârșitul trimestrului II, s-a constatat un nivel adecvat de rezistență a sectorului bancar la riscuri, caracterizat prin mai multe dimensiuni ale riscurilor. Indicele de stres financiar a fost de 0,38, sub pragul de stres stabilit la 0,52, ceea ce reflectă condiții normale de funcționare a sistemului financiar. Nivelul de vulnerabilitate al sectorului bancar a fost de -0,46, sub pragul de referință (0), ceea ce indică absența acumulării de riscuri sistemice. După cum se menționează în BNM, riscul de „contagiune directă” este evaluat ca fiind scăzut, având în vedere că cea mai mare parte a depozitelor interbancare este păstrată în bănci străine. Rețeaua interbancară, deși relativ concentrată, nu prezintă semne de tensiune sistemică, iar riscurile asociate interdependențelor sunt limitate. În același timp, nu au fost identificate cazuri de concentrare sectorială crescută a creditelor. Volumul portofoliului de credite al băncilor acordate organizațiilor financiare nebancare (OFN) a crescut cu 37,4 milioane de lei (+1,1%) față de primul trimestru, ajungând la 3 miliarde 552,9 milioane de lei, ceea ce reprezintă 3,8% din portofoliul total de credite al băncilor. Conform opiniei băncilor, exprimată în studiul privind creditarea bancară, standardele de creditare au rămas neschimbate pentru creditele acordate organizațiilor nefinanciare și au fost ușor relaxate pentru creditele acordate populației. Cererea de credite a crescut ușor atât din partea organizațiilor nefinanciare, cât și din partea populației. În studiul actual privind riscurile sistemice, realizat în rândul băncilor, cele trei riscuri cele mai semnificative, în opinia respondenților, rămân riscurile geopolitice, macroeconomice și suverane. În același timp, riscul de credit a ocupat locul 4 în clasamentul riscurilor, urmat de riscul cibernetic. Volumul total al creditelor imobiliare noi acordate în trimestrul al II-lea a crescut semnificativ cu 76,9% față de perioada similară a anului precedent, dar a scăzut cu 1,9% față de trimestrul anterior, ajungând la 2 miliarde 798,8 milioane de lei la sfârșitul perioadei analizate. Volumul total al creditelor noi de consum a crescut cu 29,8% față de perioada similară a anului precedent și cu 22,7% față de trimestrul anterior, ajungând la 4 miliarde 405,1 milioane de lei. Soldul creditelor cu restanțe mai mari de o zi, acordate persoanelor juridice, a crescut cu 1,6%, ajungând la 949,2 milioane de lei, în timp ce soldul creditelor acordate persoanelor fizice cu restanțe a scăzut cu 5,6%, până la 549,6 milioane de lei. Ca urmare, ponderea creditelor restante acordate persoanelor fizice a scăzut la 1,4% (cu 0,2 p.p. mai puțin decât în trimestrul anterior) din volumul total al creditelor acordate persoanelor fizice, iar ponderea creditelor restante acordate persoanelor juridice a rămas la nivelul de 1,8% din volumul total al creditelor acordate persoanelor juridice. Ponderea creditelor neperformante (problematice), conform cerințelor prudențiale naționale, pentru creditele acordate persoanelor fizice a crescut la 3,1% din volumul total al creditelor acordate acestui segment de debitori. Această tendință este determinată de creșterea soldului creditelor neperformante pentru imobiliare acordate persoanelor fizice cu 283,6 milioane de lei, ceea ce se explică în mare măsură prin reclasificarea unor debitori în categorii de risc mai stricte, după intrarea în vigoare a modificărilor actelor normative privind evaluarea anumitor criterii calitative la acordarea creditelor de către bănci. Profilul de risc al debitorilor persoane fizice rămâne prudent: 68,7% din creditele noi acordate în trimestrul II al anului 2025 aveau un raport datorie/venit mai mic de 40%, iar 88% aveau un raport mai mic de limita stabilită de 55%. În plus, 98% din creditele noi acordate persoanelor fizice în trimestrul analizat au fost acordate cu un raport credit/garanție mai mic de 80%. După cum se menționează în BNB, pe piața imobiliară rezidențială continuă creșterea prețurilor, deși într-un ritm mai moderat. Indicele prețurilor imobiliare rezidențiale, calculat pe baza prețurilor de ofertă, a fost de 222%, în creștere cu 4,9% față de primul trimestru al anului 2025 și cu 33,8% față de al doilea trimestru al anului 2024. Riscul de credit rămâne principalul risc la care sunt expuse băncile. În cadrul analizei sensibilității coeficientului de suficiență a capitalului la deteriorarea calității creditelor, s-a constatat că sectorul care va avea cel mai mare impact asupra scăderii coeficientului de suficiență a capitalului, ținând cont de posibila creștere a creditelor neperformante conform normelor prudențiale, este cel al creditelor acordate pentru achiziționarea/construcția de imobile. În același timp, băncile își mențin stabilitatea față de riscul de lichiditate, având rezerve solide de active lichide, care le permit să facă față potențialelor situații de criză. În concluzie, Băncii Naționale a Moldovei menționează că condițiile actuale nu indică semnale de acumulare a vulnerabilității sistemice sau a riscului sistemic excesiv. Evaluările efectuate reflectă capacitatea adecvată a instituțiilor financiare supravegheate de a absorbi șocurile. // 16.10.2025 — InfoMarket
