У банковского сектора Молдовы достаточный уровень устойчивости к рискам – НБМ
Об этом говорится в Отчете Нацбанка Молдовы об оценке финансовой стабильности во II квартале 2025 г. Как отмечается, по результатам анализа и исследований, проведенных по состоянию на конец II квартала, был отмечен адекватный уровень устойчивости банковского сектора к рискам, характеризующийся несколькими измерениями рисков. Индекс финансового стресса составил 0,38, что ниже установленного порогового значения стресса в 0,52, что отражает нормальные условия функционирования финансовой системы. Уровень уязвимости банковского сектора составил -0,46, что ниже порогового значения (0), что свидетельствует об отсутствии накопления системных рисков. Как отмечают в НБМ, риск «прямого заражения» оценивается как низкий, учитывая, что большая часть межбанковских вкладов хранится в зарубежных банках. Межбанковская сеть, хотя и относительно сконцентрированная, не демонстрирует признаков системного напряжения, а риски, связанные с взаимосвязями, ограничены. В то же время случаев повышенной секторальной концентрации кредитов не выявлено. Объем кредитного портфеля банков, выданного небанковским финансовым организациям (НФО), увеличился на 37,4 млн леев (+1,1%), по сравнению с I кварталом, составив 3 млрд 552,9 млн леев, что эквивалентно 3,8% от общего кредитного портфеля банков. Согласно мнению банков, высказанному в исследовании банковского кредитования, стандарты кредитования остались неизменными для кредитов, выданных нефинансовым организациям, и были несколько смягчены для кредитов, выданных населению. Спрос на кредиты незначительно вырос как со стороны нефинансовых организаций, так и со стороны населения. В текущем исследовании системных рисков, проведенном среди банков, тремя наиболее значительными рисками, по мнению респондентов, остаются геополитический, макроэкономический и суверенный риски. В то же время кредитный риск занял 4-е место в рейтинге рисков, за ним следует киберриск. Общий объем новых кредитов на недвижимость, выданных во II квартале, значительно увеличился на 76,9%, по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года, но снизился на 1,9% по сравнению с предыдущим кварталом, составив на конец анализируемого периода 2 млрд 798,8 млн леев. Общий объем новых потребительских кредитов увеличился на 29,8%, по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года и на 22,7%, по сравнению с предыдущим кварталом, составив 4 млрд 405,1 млн леев. Остаток кредитов с просроченной задолженностью более 1 дня, выданных юридическим лицам, увеличился на 1,6%, достигнув 949,2 млн леев, в то время как остаток кредитов физическим лицам с просроченной задолженностью снизился на 5,6% - до 549,6 млн леев. В результате доля просроченной задолженности по кредитам, выданным физлицам, снизилась до 1,4% (на 0,2 п.п. ниже, чем в предыдущем квартале) от общего объема кредитов, выданных физлицам, а доля просроченной задолженности по кредитам, выданным юридическим лицам, осталась на уровне 1,8% от общего объема кредитов, выданных юрлицам. Доля неблагоприятных (проблемных) кредитов), согласно национальным пруденциальным требованиям, по кредитам, выданным физлицам, увеличилась до 3,1% от общего объема кредитов, выданных этому сегменту заемщиков. Эта тенденция обусловлена увеличением остатка неблагоприятных кредитов на недвижимость, выданных физлицам, на 283,6 млн леев, что в значительной степени объясняется переклассификацией некоторых заемщиков в более строгие категории риска после вступивших в силу изменений в нормативных актах, касающихся оценки определенных качественных критериев при выдаче кредитов банками. Риск-профиль заемщиков – физических лиц остается прудентным: 68,7% новых кредитов, выданных во II квартале 2025 г., имели коэффициент обслуживания долга к доходу ниже 40%, а 88% – ниже установленного лимита в 55%. Кроме того, 98% новых кредитов физлицам в рассматриваемом квартале были выданы с коэффициентом соотношения кредита к залогу ниже 80%. Как отмечают в НБМ, на рынке жилой недвижимости продолжается рост цен, хотя и более умеренными темпами. Индекс цен на жилую недвижимость, рассчитанный на основе цен предложения, составил 222%, увеличившись на 4,9%, по сравнению с I кварталом 2025 г. и на 33,8%, по сравнению со II кварталом 2024 г. Кредитный риск остается основным риском, которому подвержены банки. В ходе анализа чувствительности коэффициента достаточности капитала к ухудшению качества кредитов было выявлено, что отрасль, которая окажет наибольшее влияние на снижение коэффициента достаточности капитала, учитывая возможное увеличение необслуживаемых кредитов согласно пруденциальным нормативам, - это кредиты, выданные на покупку/строительство недвижимости. При этом банки сохраняют устойчивость к риску ликвидности, имея солидные резервы ликвидных активов, позволяющие им справляться с потенциальными кризисными ситуациями. В заключение в НБМ отмечают, что текущие условия не указывают на какие-либо сигналы о накоплении системной уязвимости или чрезмерном системном риске. Проведенные оценки отражают адекватную способность поднадзорных финансовых учреждений к абсорбции шоков. // 16.10.2025 — InfoMarket
